今回話題になったのは、宝くじで当選した2億円を約5年前に全世界株式、いわゆる「オルカン」に投資していた場合、現在は約4.9億円になっていたという試算です。

ただし、この増加はオルカンが常に同じ勢いで上昇することを意味しません。ここ数年は米国株を中心とした世界的な株高に加え、日本の投資家にとっては急速な円安が大きな追い風になりました。

2億円から4.9億円への増加は、単純計算で約2.45倍です。しかし、今後5年間も同じ成績が続く保証はなく、円高や世界同時株安が重なれば、一時的に大きな含み損を抱える可能性もあります。

ネット上では、「現金を持っているだけではもったいない」「金融知識の差が、そのまま資産格差につながる」といった声が相次ぎました。

特に注目されたのが、2億円を短期間で取り崩すのではなく、運用しながら毎年一定額を使うという考え方です。仮に年4％を取り崩すなら、2億円の4％は年間800万円。理論上は資産寿命を延ばしながら、十分な生活費を確保できます。

一方で、「この5年間は円安と米国株高に恵まれた特殊な相場だった」と冷静に見る投資家も少なくありません。ドル円が円高方向へ戻り、AI・半導体株の調整が重なれば、オルカンの円建て評価額が伸び悩む可能性があります。

2億円があれば一生安泰と思ってしまいますが、年間3400万円のペースで使えば、運用しない限り単純計算で約6年しか持ちません。どれほど大きな資産でも、支出を管理しなければ減っていきます。

今回の話で重要なのは、「最初から全額をオルカンに入れるべきだった」と結果論で断定することではありません。2億円を一括投資すれば、相場次第では数千万円規模の含み損が発生します。その値動きに耐えられる人ばかりではないでしょう。

現実的には、当面の生活費を現金で確保し、残りを株式・債券・預金などに分散する方法が考えられます。大金を手にしたときほど、派手に増やすことよりも、致命的な失敗を避けながら長く残す設計が重要です。

宝くじの2億円をオルカンに投資していれば約4.9億円になったという試算は、長期投資と複利の強さを分かりやすく示しています。

しかし、その結果には世界株高と円安という大きな追い風が含まれています。今後も同じリターンが続くとは限らず、暴落や円高によって資産が大きく減る局面も想定しなければなりません。

結局のところ、重要なのは「2億円を持っていること」ではなく、「2億円を減らし過ぎずに活用する知識と仕組み」を持っていることなのかもしれません。